BLOGS Actualidad

24
11
2014
interbolsa

La bolsa no se hace responsable

Por: Alberto Donadio

Escribe JGB:——Apreciado Aberto;
Entrando a un parqueadero (de esos que cobran bastante) me encontré con el siguiente mensaje:
“La empresa no se hace responsable por artículos ni objetos de valor dejados dentro del vehículo”

Y viendo ese letrero, pienso en las declaraciones hechas por el sr. Juan Pablo Cordoba (presidente de la BVC) al periodista Carlos A Garcia de la sección Economía y Negocios del periódico El Tiempo, reproducido este fin de semana en su Blog, en el cual entre otras cosas afirma en relación al caso Interbolsa… “La crisis que tuvimos nos sirvió para corregir las cosas que pudieron haber fallado. Lo primero, fue dar claridad en quien tiene la responsabilidad de vigilar y sancionar y esto está en cabeza de la Superintendencia Financiera y no de la BVC…”

Que cinismo el de éste señor. Parecería ser descendiente directo de Pilatos, todo un artista en eso de lavarse las manos.
Entonces, me pregunto, para que sirve la BVC ? Cuál es su función ? La de hacerse la de la vista gorda cuando ve que otros están robando nuestro patrimonio ? La de facilitar el trabajo de los picaros ? La de “comer callada” ? Cobra comisiones por hacer las operaciones, pero NO se hace responsable de los robos que hagan al interior de dichas operaciones.
Si en algo han coincidido todos los que han investigado sobre el tema de Interbolsa, es que la BVC fue laxa en los controles y permisiva en las operaciones de los Repos.
No me explico cómo es que hasta ahora la Fiscalia no haya vinculado a la BVC o a su presidente a la investigación y a la lista de los responsables.

Agachate Marujita que por ahí viene Johanes Paulos Pilatos Cordobensyum, alias el cieguito, del género Hommus cinikustoydes primus.

Respetuoso saludo———-COMENTARIO: Hace un año cuando se cumplió el primer aniversario de la caída de Interbolsa, la revista Semana publicó un artículo titulado ” Interbolsa ¿Se aprendió la lección? ” en el cual aparece esta frase lapidaria: ” El mercado tiene que aprender que cuando hay un cuestionamiento sobre una entidad, hay que reaccionar a tiempo. Desde hacía mucho rato, casi desde la misma fundación de InterBolsa, se tejían muchas dudas.” (Semana, octubre 26 de 2013)

Categoria: General

TAGS:

0

24
11
2014
interbolsa

Más van a recuperar los de DMG

Por: Alberto Donadio

Escribe PC:——-Alberto cordial saludo, respecto a las manifestaciones del presidente de la BVC que está de plácemes por su nuevo nombramiento que no logro el gobierno para el SUPER en Rusia, quiere salir limpio y como un gran ejecutivo de la crisis de IB. Tengo entendido que en los REPOS la BVC sí tenía los elementos de juicio para detectar la estafa, pues ellos decidian las acciones para constituirlos, eran los que conocian, los montos de acciones y las partes intervinientes que se han negado a informar amparados en la reserva bursatil. Todos estos funcionarios sabían la situacion de IB. Como es posible que en los últimos días inclusive el 01 de noviembre mi corredor , que dizque de confianza, me llamo para invertir en REPOS de IB dinero que los tomaron olimpicamente las empresas del señor Victor Maldonado y que hoy el liquidador dice que es casi imposible recuperar, cuando todos ellos ya tenían conocimiento de la crisis de IB, eso es una estafa, existe dolo una intención de causar un daño y nada ha pasado, solo hablan de nombramientos amañados. Yo no soy un experto bursatil y me gustaria que nos informara ,en su concepto, si efectivamente en todo el proceso de los REPOS la constitucion y cumplimiento la BVC sí pudo evitar, advertir, la estafa ya que tenía información que no divulgó en mi concepto, porque el sr Cordoba era el amigo y como se dice coloquialmente el sacamicas de Jaramillo que era el presidente de la junta de tan desprestigiada Empresa. Ahi es donde las palabras del presidente Mujica tienen sentido , una sociedad y una democracia en estas condiciones, sumadas a otras como no tener el control del territorio, invadido por actores al margen de la ley, hacen que este pais no sea viable, aqui no hay justicia función clave para un estado de derecho, aqui lo que hay es una rosca a todo nivel, una serie de amigos, compadres que todo lo manipulan en su beneficio. Más van a recuperar los afectados de DMG que nosotros que invertimos en una entidad vigilada por un Estado de mentiras de chiste, de jugete que solo busca cobrar impuestos, regalar el dinero en programas sin control y reconocimientos en el extranjero,premios nobel y donde el dinero mal habido, la mentira y el engaño, tienen la palabra. Espero su colaboración porque si en realiad, lo cual no creo, la BVC no pudo hacer nada para que nos robaran hasta el último día, el sr Cordoba debe estar en paz con su nombramiento de lo contrario el fue un actor que permitio la estafa y sigue en los medios de comunicación confundiendo a la comunidad. Gracias por su apoyo, ya llevamos dos años del robo y casí dos meses en paro de la rama judicial que beneficia a estos picaros, pero estamos en Locombia que dizque la democracia más antigua y justa del continente.——-COMENTARIO: Aceptemos en su integridad el argumento del presidente de la BVC según el cual la vigilancia corresponde exclusivamente a la Superfinanciera. La pregunta entonces es si la BVC puso en conocimiento de la SFC que los niveles de repos sobre Fabricato podían poner en peligro la liquidez de la comisionista Interbolsa. Pero esas alertas no se conocen. Que la BVC tiene facultades para controlar los repos quedó en evidencia a mediados de 2012 cuando restringió de la noche a la mañana los repos sobre acciones de la BMC. Aquí hay una cuestión de fondo: si la BVC hubiera actuado con independencia frente a la comisionista Interbolsa y con la prudencia y diligencia del buen hombre de negocios, habría tomado medidas para salvar de la iliquidez a su principal miembro. El daño causado al mercado de valores y a la confianza es muy alto. Se entiende que la BVC no quiera asumir responsabilidades porque podrían convertirse en un juicio en responsabilidades económicas, pero la verdad está ahí: la BVC, su presidente y su consejo directivo, tenían la obligación moral de salvar a Interbolsa. Recordemos que el colapso de Interbolsa no solamente lesionó a miles de clientes. Se convirtió en una estafa contra el mercado de valores, pues los repos sobre acciones de Interbolsa de los últimos meses, hechos a través de la comisionista Interbolsa , fueron un engaño a todo el mercado y afectaron gravemente las finanzas de otras comisionistas.

Categoria: General

TAGS:

0

22
11
2014
interbolsa

El ratón cuidando el queso

Por: Alberto Donadio

Escribe ARS:——Apreciado Alberto:
Acerca del Súper que pudo evitar la crisis.

La corrupción se genera cuando las entidades encargadas del control por parte del estado, son ineficientes y no cumplen la misión encomendada por la ley. Esto implica que importantes decisiones de estado, serán determinadas por intereses particulares sin importar las consecuencias para la sociedad y el bien común.
Todo parece indicar que esto sucedió en entidades como AMV, Súper financiera, Súper sociedades y Ministerio de Hacienda, en el caso Interbolsa.
El presidente de Fabricato en Enero de 2010 denunció graves irregularidades cometidas por empresas controladas por los directivos de Interbolsa en la compra de acciones y en los repos pasivos sobre éstas. ¿Por qué ningún organismo de control reaccionó a sabiendas de las terribles consecuencias de su inacción?.
La conclusión obvia es que alguien los ha estado protegiendo. Es evidente que las enormes cantidades de dinero que estas grandes empresas aportan en las campañas políticas y los posteriores negocios que se desprenden después, cuando el beneficiario se posesiona, influyen a la hora de la toma de decisiones.
Acaso no será el momento de estudiar con seriedad la financiación por parte del estado del 100% del costo las campañas políticas?
Y para que las entidades de control funcionen, ¿No deberían estar en poder de los partidos de oposición, para que el ratón no siga cuidando el queso?

Categoria: General

TAGS:

0

22
11
2014
interbolsa

BVC no es responsable de vigilar

Por: Alberto Donadio

Tomado de El Tiempo:——-Con condenas se cerraría capítulo de Interbolsa’: presidente de WFE

A la Federación Mundial de Bolsas llega por primera vez un colombiano: Juan Pablo Córdoba Garcés

Por: CARLOS ARTURO GARCÍA M. | 7:05 p.m. | 21 de noviembre de 2014 Juan Pablo Córdoba, presidente de la Bolsa de Valores de Colombia (BVC).
Foto: Archivo / EL TIEMPO
Juan Pablo Córdoba, presidente de la Bolsa de Valores de Colombia (BVC).
Juan Pablo Córdoba es hoy, sin duda, el colombiano que más alto ha logrado escalar en el mundo bursátil.
Además de presidente de la Bolsa de Valores de Colombia (BVC), cargo que ocupa desde hace una década, y de la Federación Iberoamericana de Bolsas (Fiab), fue nombrado presidente de la Federación Mundial de Bolsas (WFE), posición a la que llega por primera vez un colombiano.

¿Qué significa que un colombiano llegue a esta posición?

No deja de ser importante para el país, porque este órgano reúne las 64 bolsas de valores más importantes del mundo, incluidas siete latinoamericanas, con excepción de la de Londres, que se apartó hace un tiempo.

Los mercados emergentes han venido ganando importancia a nivel global y prueba de ello es la designación de un representante de estos y le correspondió a un colombiano. La Federación está muy interesada en darle mayor cabida a los emergentes y en ver cómo puede ayudarles a mejorar y a crecer.

¿Qué otros retos existen?

Si miramos lo que pasó durante la crisis (2008-2009) ninguno de los problemas fundamentales tuvo su origen en las bolsas ni en productos bursátiles. Las bolsas se mantuvieron abiertas y operando sin contratiempos, pero esa crisis llevó a una proliferación de regulación, principalmente en Estados Unidos y Europa, que esta afectando la arquitectura de los mercados financieros. El mensaje es que las bolsas no solo no fueron parte de esa crisis sino que han sido parte de la solución y, en el futuro, pueden darle mayor seguridad y estabilidad al mercado financiero.

Y cómo se haría…

Entre los reguladores hay temas planteados, como por ejemplo, que muchos de los derivados se vuelvan bursátiles, se compensen y liquiden en estructuras con cámaras de contrapartida, porque eso le da más seguridad y estabilidad al mercado y una mejor gestión de riesgos. En la federación (WFE) queremos ser interlocutores con los reguladores globales para ver cómo podemos las bolsas ayudar a mejorar la arquitectura del sector financiero mundial.

¿Cuál sería el aporte de Colombia a ese propósito?

Que Colombia haga parte de esas discusiones ya es importante teniendo en cuenta la dimensión de su economía y su mercado, pero en la federación están viendo que tenemos la capacidad de ser un actor proactivo en estas discusiones. Creo que podemos ser un puente interesante entre la realidad de los mercados emergentes con la de los más desarrollados.

¿Está sobrerregulado el mercado colombiano?

La regulación es una parte de la película. En todas las crisis hay aprendizajes y siempre se debe mirar en qué se puede mejorar. La regulación nunca será perfecta, por eso hay que ir ajustándola a las necesidades del mercado, pero es un equilibrio difícil de lograr.

¿Con lo de Interbolsa se exageró en ese aprendizaje?

Este tipo de situaciones siempre generan reacciones en contrario. Algunas personas han criticado parte de las normas expedidas en ese sentido. La crisis que tuvimos sirvió para corregir las cosas que pudieron haber fallado. Lo primero, fue dar claridad en quién tiene la responsabilidad de vigilar y de sancionar y eso está en cabeza de la Superintendencia Financiera y no de la BVC. Lo segundo, que la expedición de normas prudenciales le corresponde al Gobierno.

¿Qué falta para cerrar ese capítulo?

Ha habido avances grandes por parte de la Fiscalía, pero para cerrar ese círculo y sentir que se hizo justicia, es importante que esos procesos terminen y haya condenas sobre los responsables, porque es muy malo para la confianza que exista gente que viole las normas y no les pase nada.

CARLOS ARTURO GARCÍA M.
Economía y Negocios

Categoria: General

TAGS:

0

18
11
2014
interbolsa

Por favor ayuden a disipar dudas

Por: Alberto Donadio

Escribe RAJ:——–Hola Alberto,

Cada vez tenemos más rodeados a estos pillos, vamos de prueba en prueba. Hoy hemos aprendido que en 2010 Fabricato le dijo a la Superfinanciera que se les entró un elefante en la empresa y que la SFC no solo se negó a verlo sino que iba amenazando al presidente de Fabricato por querer crear pánico económico. El siguiente paso será descubrir si Borrás y Hernández fueron incompetentes para cumplir su función o tenían intereses en el asunto. Dicho sin correcciones políticas: no cumplieron con su labor porque le tenían miedo al mago Jarapillo o porque están untados de mermelada.

Si Borrás o Hernández se sienten ofendidos en su honra o profesionalismo, por favor ayuden a disipar estas dudas para que haya total claridad sobre el papel que desempeñaron en la debacle: ¿se asustaron con el elefante o de verdad no lo vieron?

Saludos y gracias Alberto

Categoria: General

TAGS:

0

18
11
2014
interbolsa

Corresponsalía: SFC no entendió en años lo que SS en meses

Por: Alberto Donadio

Escribe UP:——Don Alberto, es claro y diáfano que ni la Superintendencia Financiera, ni el Autorregulador del Mercado ni la misma Bolsa de Valores actuaron a tiempo para evitar las actividades de Interbolsa que a la postre llevaron a su liquidación.

El común denominador

Todas estas entidades sabían de la existencia del llamado Grupo Corridori.
A todas les reportaban diariamente desde Interbolsa la posición de liquidez y portafolios, incluyendo los repos, sin que pusieran nunca un tajante reparo sobre lo indebido de estas operaciones.
Desde los primeros meses del ańo 2012 la exposición de Corridori y sus amigos en repos de Fabricato ya bordeaba los 200.000 millones, luego esto no paso en la última semana se octubre, sin que se advirtiera un riesgo de liquidez que amenazara la estabilidad de la mayor compañía de bolsa del país y al mercado en general.
El AMV advirtió desde el 2011 la existencia de Corridori y su grupo de amigos no solo en operaciones sobre Fabricato sino en otras acciones como la de la Bolsa Mercantil de Colombia con serios indicios de transacciones preacordadas sin que pasara nada o se abriera una investigación formal. De esto fue enterada la Súperfinanciera a quien tampoco nada le pareció anormal.
En todo esto el común denominador es que ni las entidades encargadas de la vigilancia estatal ni las del propio mercado hicieron nada para evitar lo que a todos hoy día les parece obvio y evidente. Y aún la procuraduría no saca de circulación a Gerardo Hernández y sus segundos, siendo estos los verdaderos responsables de la inacción estatal.

La diferencia

Los Superintendentes Delegados y especialmente el Adjunto Institucional estuvieron amplia y suficientemente enterados y con niveles de anticipación más que suficientes para haber parado el Concierto para Delinquir del cual hoy día queda el interrogante de sí hicieron parte por hacerse los de la vista gorda lo cual se llamaría un precaricato en términos de la Fiscalia a quien le parece normal que estos funcionarios no hayan visto nada a pesar de la cantidad de información e sus manos. Pero ya vendrá el juicio y Juan Pablo Arango, Sandra Perea, Luis Fernando Cuadrado y otros funcionarios ya no se podrán esconder detrás del velo institucional de funcionarios diligentes y tendrán que explicar las relaciones cercanas con Juan Felipe Ruiz, los presentes de fin de año, los correos en donde los mencionan o las múltiples reuniones en donde como fue el caso del crédito de la Clínica La Candelaria fueron informados.

La Súperfinanciera aprobó los contratos de corresponsalía con Premium y en años no fue capaz de deducir o entender lo que en sólo unos meses hizo el Dr Luis Guillermo Velez. Que incompetencia!!.

La Bolsa de Valores tendrá que explicar también porque sí había información suficiente en sus manos que permitiera inferir un riego mayor para el sistema no se tomaron las medidas e incluso sobre la víspera de la intervención acordaba la manera como debían mandarse las comunicaciones a la Bolsa de Valores prometiendo desmontes de las operaciones de Fabricato, como consta en correos electrónicos que sin duda saldrán a relucir en el juicio.

Sólo queda por esperar ese momento en el cual se descubran todas las pruebas, se castigue a los responsables pero sobre todo estas entidades expliquen lo que hasta hoy han negado a pesar de las evidencias que parecen desconocer.

Gracias por su espacio Sr Donadio

Categoria: General

TAGS:

0

18
11
2014
interbolsa

Si no es por Vladdo

Por: Alberto Donadio

Escribe SRS:——-Escribe SRS, buenas Donadio. En un diario de alta circulación en la ciudad de Medellín el día 18 de Nov de 2014, nos muestran de nuevo las advertencias y Alertas que se manifestaban por medio de ilustres personalidades como el Dr Oscar Zuluaga Serna, para ese entonces Presidente de Fabricato, además también por varios Empleados de Interbolsa que también manifestaron irregularidades y malas Prácticas, inclusive hay testimonio de un empleado Comisionista que fue llamado a declarar ante los organismos de Control de Interbolsa del porque estaba viendo cosas raras dentro de la Comisionista, pero parece que lo callaron, que mejor dicho lo dejaron desalmado, pero como lo dijimos desde hace 2 años estos Bandidos encontraron Payaso Propio que les encubrió todo, Juan Carlos Cadavid, este lo colocaron como Presidente de Fabricato para que comiera callado y así fue cumplió fiel y a cabalidad su Funció, y por otro lado el Presidente del AMV ( Autorreguladora del mercado), en cabeza del Sr Roberto Borras, quien desde el 2012 con el descalabro de Interbolsa se quiere hacer el Mamerto o el Ciego, como dicen para los de Ruana no hay ley. Tiene que haber Carcel que por Omitir, encubrir y dejar causar Pánico Financiero, que no se vengan a lavar las manos ahora después de 2 años de Libertad condicional que es lo que debería tener estos Bandidos. Si no es por Vladdo, ninguna de estas autoridades se hubieran dado cuenta, estaban felices comiendo callados.

Categoria: General

TAGS:

0

18
11
2014
interbolsa

El súper que pudo evitar la crisis

Por: Alberto Donadio

Este es el más reciente de los más de 70 artículos publicados en los dos últimos años en El Colombiano por el periodista Germán Jiménez Morales:——Borrás, el Súper que pudo evitar la crisis de Interbolsa
 
Alaín Roberto Borrás Polanía dirigió luego la AMV y castigó a responsables del colapso financiero, como Rodrigo Jaramillo C., presidente de Interbolsa.
 
Por Germán Jiménez Morales
La Superintendencia Financiera de Colombia, en cabeza de Alaín Roberto Borrás Polanía, supo desde el 26 de enero de 2010 que el italiano Alessandro Corridori y sus amigos se estaban tomando irregularmente el control de Fabricato. Allí estuvo el germen de la manipulación del precio de la acción de la textilera, del deseo de vender la factoría y de usufructuar sus valorizados terrenos. El objetivo final se frustró y, el 2 de noviembre de 2012, colapsaron Interbolsa y el Fondo Premium, dejando damnificados a 2.072 inversionistas que tienen embolatados 800.000 millones de pesos.
La Superfinanciera actuó tarde, pues 21 días después de que Interbolsa se reventó, la entidad de vigilancia y control -dirigida para entonces por Gerardo Alfredo Hernández Correa, concluyó una investigación que corroboró lo denunciado por Fabricato.
Las alarmas se prendieron con lujo de detalles.
La productora de telas comenzó 2010 en condiciones tan negras, que solo un inversionista alienado pensaría en comprar esas acciones.
En efecto, en 2009 la economía se quedó estancada; la industria manufacturera cayó 5,9 por ciento; y el ramo textil retrocedió 7,1 por ciento al mes de noviembre y perdió 30.000 empleos directos.
Las ventas de la compañía asentada en el municipio de Bello, Antioquia, no levantaron cabeza y la pérdida operacional pasó de un signo positivo de 2.632 millones de pesos, a uno negativo de 20.649 millones.
El indicador más dramático era la utilidad neta: de una ganancia de 572 millones de pesos en 2008, se pasó a una pérdida de 97.470 millones de pesos al cierre de 2009.
Esa información era pública. Y pública fue también la denuncia del 7 de enero de 2010 del presidente de Fabricato, Óscar Iván Zuluaga Serna.
Vía “información relevante” el ejecutivo dijo que Valores Incorporados S.A. (VI) aumentó en 2009 su participación accionaria en la textilera del 0,829%_de las acciones en circulación al 9,035%. Y precisó: “cabe anotar que el 66,52% de estas acciones están en un repo pasivo”.
Por su parte, Rentafolio Bursátil y Financiero S.A. (RBF) saltó del 0,881%_de las acciones al 10,636%, y el 90,10%_de esas acciones estaban en un repo pasivo. (Los repos, vale anotar, era una forma de tomar dinero prestado de terceros y garantizarlo con acciones. El carnaval de los repos llegó a sumar después 300.000 millones de pesos).
¿Qué tramaban?
La Superfinanciera recibió la clave. El 26 de enero de 2010, o sea 19 días después de la primera comunicación, Fabricato le advirtió que al 22 de enero VI y RBF ya tenían el 22,93% de la propiedad “y efectuaban diariamente transacciones importantes de compra y venta de acciones de Fabricato en la Bolsa de Valores de Colombia (BVC)”.
La misma nota -firmada por el representante legal de Fabricato, Juan Guillermo Palacio Monsalve- mostraba que VI y RBF actuaban en línea con Alessandro Corridori y un “grupo de amigos”.
Verbalmente el italiano les reveló “que las siguientes personas actuaban como grupo de amigos: Alessandro Corridori, Invertácticas y cia (sic) Ltda, Adrián Ramírez Meza, María Eugenia Jaramillo Palacio MC, Corridori Alessandro MC y Valores Incorporados S.A.” Y hasta el mismo Corridori confesó “su deseo de participar en la dirección de la sociedad”.
 
¡Tomen medidas!
¿Esos amigos constituían un solo beneficiario real?, preguntó Fabricato a la Súper, a la misma que le recordó, el 30 de abril de 2010, que carecía de suficientes herramientas para realizar dicha investigación.
Óscar Iván Zuluaga Serna manifestó: “la administración de Textiles Fabricato_Tejicóndor S.A. realiza un seguimiento de los movimientos y cambios en la composición accionaria, con base en la información suministrada por Deceval (Depósito Centralizado de Valores), por lo tanto la sociedad solo obtiene de este organismo los datos básicos de los accionistas. Por lo tanto, pusimos bajo su conocimiento y del mercado de valores los hechos que consideramos relevantes para que su entidad pudiera tener elementos que le permitan evaluar y tomar las medidas que considere pertinentes”.
La Superfinanciera le solicitó a VI y RBF_información sobre sus socios y si tenía algún acuerdo suscrito con otros accionistas de Fabricato. Es decir, sobre el acuerdo que, según  lo cantó Corridori y lo informó Fabricato al mercado público de valores, ya estaba en ejecución.
El 23 de julio, VI reportó que no tenía “documento alguno suscrito” con otros accionistas de Fabricato. Lo que sí dijo es que Valores Incorporados era una sociedad de Premium Capital Appreciation Fund B.V. que, a su vez, tenía como corresponsal en Colombia a la comisionista de bolsa Interbolsa.
RBF_respondió el 30 de agosto.  No dijo nada sobre un acuerdo o contrato suscrito con otros inversionistas de Fabricato, pero sí señaló que era una sociedad del Fondo Premium.
Las dos firmas que iniciaron la toma de Fabricato eran, no hermanas, sino siamesas en sus intereses: compartían el mismo dueño, funcionaban en la misma oficina y, según comunicación rubricada con la firma del revisor fiscal de RBF, su Número de Identificación Tributaria (NIT) N° 830.094.269-8 era el mismo que tenía VI.
La Súper respondió el 24 de noviembre la consulta que le hicieron en enero. Era ya la gestión de Gerardo Alfredo Hernández Correa y a Fabricato se le dijo que era ella la competente para verificar si el “grupo de amigos” constituía un solo beneficiario real, cumpliendo la legislación vigente en la materia, “so pena de las actuaciones administrativas que se deriven por su incumplimiento”. Dicho de otra manera, el denunciante terminó amenazado.
Corridori y sus amigos, como es de conocimiento público, manipularon a su antojo la acción de Fabricato en 2011, hasta valorizarla en un 214%. Usaron para ello plata del Fondo Premium e Interbolsa, que fue tomada, para ese fin, a espaldas de los inversionistas.
Una “propuesta de inspecciión”_a Fabricato, del 14 de septiembre de 2011, terminó en un informe el 23 de noviembre de 2012. Lo curioso es que el 14 de noviembre, a las 3:29 p.m., Hernández Correa denunció ante el Fiscal General de la Nación varios hechos presuntamente delictivos, que remiten a la alerta de Fabricato de enero de 2010:
“Existe un grupo de inversionistas con posibles vínculos con el señor Alessandro Corridori, los cuales pudieron haber actuado de manera coordinada con éste en la negociación de la acción de Fabricato. Entre éstos, los siguientes:_Invertácticas S.A.S.;_María Eugenia Jaramillo Palacios;_Manrique y Manrique S.C.A.; P&P Investment S.A.S.; Lina María Barguil Manrique;_Cromas_S.A. y Barbex S.A.S.”.
Fabricato tenía la razón desde enero de 2010. Pero el daño ya estaba hecho.
 
Claves
Sanciones que puso Borrás en la Súper y la AMV
 
Durante la gestión de Borrás en la Súper se emitieron varias sanciones contra Interbolsa S.A.
Una multa de 260 millones de pesos contra la comisionista de bolsa, contenida en la Resolución 0911 de 2010.
Multa por un valor de 112 millones 500.000 pesos, a través de la Resolución 1375 de 2009.
Multa por 428 millones 500.000 pesos a través de la Resolución 1133 de 2009, que fue confirmada en 2012.
Como presidente del Autorregulador del Mercado de Valores (AMV) se aplicaron también sanciones:
Una sanción institucional (expulsión del mercado) de la sociedad comisionista de bolsa Interbolsa S.A.
Dos sanciones que se encuentran en firme contra directivos de la comisionista Interbolsa S.A.
Tres sanciones en 1a instancia contra directivos como Álvaro Tirado y Rodrigo Jaramillo, confirmadas luego.
Siete sanciones impuestas a otros funcionarios de la sociedad comisionista Interbolsa.
Y otros disciplinarios que inició Borrás dieron lugar a sanciones por parte del Tribunal Disciplinario de la AMV.
 
El personaje
Óscar Iván Zuluaga Serna aportó la prueba
El 21 de enero de 2009 renunció a la presidencia de Fabricato Luis Mariano Sanín Echeverri y para sucederlo salió del seno de la Junta Directiva de la textileraÓscar Iván Zuluaga Serna (foto), quien representaba los intereses del Grupo Empresarial Antioqueño (GEA), conglomerado que por entonces tenía una participación accionaria del 17 por ciento.
Ese mismo año, 2009, el GEA salió de esa inversión que no estaba dentro de sus negocios estratégicos y comenzaron las movidas accionarias de Alessandro Corridori y sus amigos para tomar el control de la productora de telas.
Una investigación realizada por la Superfinanciera -y que le dio respaldo a la Fiscalía para imputarles delitos penales a Corridori y varios directivos del Fondo Premium e Interbolsa- recoge las dos alertas que dio la administración de Zuluaga Serna sobre los movimientos accionarios en Fabricato.
La primera fue la relacionada con el incremento de la participación de Rentafolio Bursátil y Financiero (RBF) y Valores Incorporados (VI).
La segunda, fechada 26 de enero de 2010, fue más contundente:_“En días pasados el Señor Alessandro Corridori , quien es accionista de la sociedad que represento, le manifestó verbalmente a la administración de Textiles Fabricato Tejicóndor S.A. que las siguientes personas actuaban como grupo de amigos:_Alessandro Corridori, Invertácticas y cía Ltda, Adrián Ramírez Meza, María Eugenia Jaramillo Palacio MC, Corridori Alessandro MC y Valores Incorporados, sumando entre ellos el diecisiete punto veintiocho un por ciento (sic)_(17,28%) del total de las acciones en circulación de mi representada, al día 22 de enero de 2010. 5. El señor Corridori, manifestó a la Administración de Textiles Fabricato Tejicóndor su deseo de participar en la dirección de la sociedad”.
Zuluaga Serna es administrador de negocios de Eafit, fue presidente de Solla y miembro de las Juntas de Valorar y Protección. Renunció a Fabricato en mayo de 2011 y en la actualidad es el gerente General de EPSA .n
 
La respuesta del exSúper
“Se impone para el suscrito el deber de observar la reserva legal”, dijo Borrás
El Colombiano contactó telefónicamente al exsuperfinanciero Alaín Roberto Borrás Polanía. Puso a su disposición los documentos que soportan este trabajo periodístico, ofrecimiento que él rechazó. Pese a ello, este diario le envió por correo electrónico un listado de los informes oficiales, con comentarios sobre el contenido de los mismos y le formuló las siguientes preguntas concretas:
1. ¿Usted, como Superintendente Financiero de Colombia en ese momento (26 de enero de 2010) tuvo conocimiento de dicha comunicación remitida por Fabricato y de las respuestas que se dieron posteriormente a esa y a otras cartas, relacionadas con las actuaciones de Alessandro Corridori y su grupo de amigos como accionistas de la textilera?
2. ¿Lo expresado por Fabricato en la citada fecha sobre los incrementos de participación accionaria de Valores Incorporados y Rentafolio Bursátil y Financiero (ambas controladas por el Fondo Premium) no implicaban una violación a las normas del mercado público de valores sobre Oferta Pública de Adquisición (OPA)?
3. ¿La investigación sobre si el comportamiento de Corridori y su grupo de amigos constituían un solo beneficiario real no era competencia de la Superfinanciera, que, extrañamente, descargó esa responsabilidad en Fabricato, emisor que dijo no tener herramientas para efectuar dicha indagación?
4. ¿Hubo negligencia de la Superfinanciera, una conducta omisiva o un problema de valoración frente a los hechos denunciados por Fabricato el 26 de enero de 2010, habida cuenta de que, al final, la misma Superfinanciera concluyó en noviembre de 2012 que Corridori y sus amigos actuaron en forma coordinada para afectar el precio de la acción de la textilera?
Alaín Roberto Borrás Polanía: “En relación con estas preguntas, comedidamente le comento, como pude expresárselo telefónicamente, que en la medida en que los radicados y trámites respectivos hagan parte de actuaciones sometidas a reserva legal, se impone para el suscrito el deber de observar dicha reserva. Mencionó usted en nuestra conversación que la Superintendencia Financiera (SFC) había señalado que los documentos y trámites referidos, por hacer parte de actuaciones en curso, están sometidos a reserva.
Dado lo anterior, no es factible que yo pueda tener actualmente acceso al desarrollo y alcance de tales actuaciones y, naturalmente, tampoco es factible que pueda referirme al trámite que le dieron las áreas de la Superintendencia Financiera mencionadas en el documento que usted me remite, a los radicados allí listados. Ahora, de la descripción que usted hace en el citado documento, se desprende que la gestión desplegada obedeció a los análisis que en su momento efectuaron las áreas correspondientes de la SFC que conocieron y tramitaron los radicados señalados. La ilustración sobre el enfoque dado a tales trámites, adelantados con la gestión técnica que ha caracterizado a ese Organismo, y actualmente sometidos a reserva, corresponderá a la que la SFC institucionalmente pueda emitir”.
 
Análisis
Alberto Donadio
Periodista, abogado, autor del  libro “El cartel de Interbolsa”
 
El cazador cazado por
la alerta que dio Fabricato
Labor importante desplegó como presidente del AMV el doctor Roberto Borrás. Les recordó a quienes administraron Interbolsa que aunque creían estar por encima de la ley, las normas estaban vigentes. Les dedujo responsabilidades y al sancionarlos les recordó el reglamento de la bolsa. También obró severamente frente a otras comisionistas y fue así como sancionó a Carlos Eduardo Leyton Sinisterra, gerente comercial de Proyectar Valores, por no cumplir con la función de “supervisión, control y vigilancia necesarios para que los empleados a su cargo, esto es, los de menor rango, ejecuten las tareas que les corresponden”.
El mismo criterio se debe aplicar en la Superfinanciera desde el momento en que Fabricato envió la primera alerta sobre el grupo de amigos de Corridori, en enero de 2010. Al destituir al superfinanciero Gerardo Hernández, el 27 de noviembre de 2013, el Procurador citó esa alerta temprana de Fabricato, entre muchas otras pruebas. Frente a la omisión de sus deberes que le endilgó la Procuraduría, el doctor Hernández alegó que no le correspondía conocer en detalle las actuaciones surtidas a raíz de la alerta de Fabricato, por ser él como superintendente la segunda instancia “ya que podría esto ocasionar cuestionamientos acerca de la independencia e imparcialidad para resolver los asuntos que deben someterse a su conocimiento”. El superintendente afirmó, además, que la denuncia penal que presentó el 14 de noviembre de 2012 por la posible manipulación fraudulenta de la acción de Fabricato se elaboró con información obtenida después de la toma de posesión de Interbolsa, decretada el 2 de noviembre de ese año. Pero el procurador no aceptó el argumento: “El despacho debe de manera vehemente rechazar las afirmaciones … por cuanto las mismas carecen de veracidad” ya que la denuncia penal se basó en informes anteriores. La alerta enviada por Fabricato desde enero de 2010 es, pues, un documento clave para definir los orígenes y las responsabilidades de la defraudación cometida en Interbolsa.

En definitiva 
Si la alerta de Fabricato sobre las actuaciones de Corridori en 2010 fueron tenidas en cuenta por la Procuraduría para sancionar al Súper Gerardo Hernández, ¿qué suerte correrá Roberto Borrás?

Categoria: General

TAGS:

0

12
11
2014
interbolsa

Imputación aplazada

Por: Alberto Donadio

Tomado de El Espectador:——La audiencia de imputación de cargos y solicitud de medida de aseguramiento en contra de 10 implicados en los hechos que representaron el descalabro bursátil del Fondo Premium de la comisionista de bolsa InterBolsa S.A. tuvo que ser aplazada debido al paro judicial que ya cumple un mes.

La Fiscalía General manifestó que pese la solicitud de la diligencia judicial se hizo con tiempo, fue imposible adelantarla debido a la falta de jueces que se encuentran en el cese de actividades convocado por Asonal Judicial.

Pese a que se le manifestó al centro de servicios del complejo judicial de Paloquemao la urgencia para celebrar la audiencia, se les informó que no se había podido adelantar debido reparto del proceso lo que obligó a reprogramar la diligencia.

Igualmente se pudo establecer que cuatros de los sindicados no se presentaron a la cita pese a que habían sido notificados con anterioridad. Ante esto se realizará una solicitud especial ante el Consejo Superior de la Judicatura con el fin de que se puede realizar lo más pronto posible la imputación de cargos.

Los hechos materia de investigación tienen relación con el desvió de dineros a través del Fondo constituido en Curazao. Estos recursos se habrían invertido para la realización de otros negocios sin el aval de los inversores que aseguran que fueron estafados hecho por el cual solicitarán que se les califique como víctimas.

La Fiscalía General les imputará a Juan Carlos Ortiz, Tomás Jaramillo, Víctor Maldonado, Claudia Patricia Aristizábal, Ricardo Emilio Martínez, Rachid Maluf Raad y el norteamericano Eric Andersen los delitos de manipulación fraudulenta de especies, administración desleal, concierto para delinquir y captación masiva y habitual de dinero

Categoria: General

TAGS:

0

12
11
2014
interbolsa

Fiscalía debería

Por: Alberto Donadio

Tomado de Semana:——

“Fiscalía debería concentrarse en responsables de InterBolsa y no en los ‘lavaperros’”

El superintendente de sociedades durante la época del escándalo, Luis Guillermo Vélez, señaló con nombre propio los culpables del caso InterBolsa y pidió celeridad en la aplicación de la penas: “Hay cuatro responsables: Rodrigo Jaramillo, Tomás Jaramillo, Víctor Maldonado y Juan Carlos Ortiz”.

De la misma manera reconoció que “el Fondo Premium era el hijo bastardo de InterBolsa”, puesto que lo usaron para esconder varios de los dineros recolectados en el país. Si bien ya hay varias personas procesadas por este delito, para Vélez, la “Fiscalía debería concentrarse en” los verdaderos responsables “y no en los ‘lavaperros’”.

Por su parte, el abogado Jaime Granados explicó que la complejidad del tema ha sido un reto para el Estado y reprochó que se haya comenzado por “la cabeza y por no la columna vertebral del asunto”, refiriéndose al tratamiento que la Fiscalía General le ha dado al caso.

En efecto, el fiscal Eduardo Montealegre dijo el pasado 22 de septiembre en Semana en Vivo que el órgano investigador solicitó audiencia de imputación para ocho directivos del fondo Premium por cinco delitos: manipulación fraudulenta, administración desleal, estafa, captación masiva y concierto para delinquir. Añadió que también se iba a solicitar medida de aseguramiento en contra de los ocho directores mencionados.

Sin embargo los anuncios de Montealegre hasta el momento no se han cumplido. “Ha habido una gran actuación de la Fiscalía, lo que pasa es que este es un hecho financiero supremamente complejo”, mencionó en su momento el Fiscal.

Ante esto, Granados indicó que “no sabemos cuándo se va a cumplir la palabra del Fiscal” y destacó el maniobrar que la superintendencia viene usando para responderles a los 1200 inversionistas que confiaron alrededor de 170 millones de dólares en estos vehículos de inversión.

A su vez, el Abogado de 200 víctimas del fondo Premium, Sergio Rodríguez Azuero, replicó que la liquidación del grupo “esté tardando tanto en hacerse” y añadió que las imputaciones nombradas por Montealegre se deben materializar.

En medio de este rompecabezas bursátil, el libro de Gloria Valencia: InterBolsa, la historia de una elite que se creía demasiado grande para caer, sirvió para hacer más dirigible un difícil tema: “Quisimos hacer esta historia un poco más entendible para la gente”.

Además reconoció que este particular caso de la élite colombiana, debe servir no solamente para recuperar la plata perdida, sino para que los culpables tengan una “sanción de tipo social y penal”.

Categoria: General

TAGS:

0